Les futures sur le Dow évoluaient légèrement au-dessus de 13 050 points pendant toute la nuit. Entre 8h30 et 14h25 ils ont très légèrement reculé. A l'annonce du nombre de créations d'emplois aux États-Unis en novembre les contrats à terme ont grimpé de 100 points. Toutefois, à partir de 14h45 ils ont commencé à fléchir. Les indices, eux, cédaient du terrain au début de cotation. Après avoir atteint 13 072 points vers 17h, le Dow et les autres indices ont commencé à rebondir. Au final, le Dow Jones a terminé en hausse de 81,09 points ou 0,62% à 13 155,13 points. Parmi les plus grands gagnants de l'indice figurent JPMorgan (+2,63%), Bank of America (+1,72%) et IBM (+1,19%). Les plus grands perdants ont été Microsoft (-1,01%), Alcoa (-0,82%) et Cisco (-0,74%).
Le S&P500 a grimpé de 4,14 points ou 0,29% à 1 418,08 points. Le Nasdaq a fléchi de 11,23 points ou 0,38% à 2 978,04 points. Le Russell 2 000 a avancé de 0,03%.
Ce vendredi les indices ont terminé en ordre dispersé. Malgré le nombre de créations d'emplois aux États-Unis en novembre au-dessus des attentes, les indices n'ont pas pu progresser significativement. En effet, les créations de postes en octobre et en septembre ont été revues à la baisse, décourageant les investisseurs. Certes, ces chiffres ont beaucoup influencé l'évolution des indices aujourd'hui, mais le fiscal cliff est resté au cœur de la séance. L'incertitude sur sa résolution pèse sur les décisions des opérateurs qui hésitent à se positionner à la hausse à très court terme.
Dans ce contexte, les performances sectorielles ont été encore une fois médiocres, aucun secteur n'affichant une hausse/baisse supérieure à 1%.
L'actualité macroéconomique
D'après le Département américain au Travail, les créations de postes non-agricoles aux États-Unis au novembre 2012 se sont établies à 146 000, contre un consensus de 80 000 seulement. Le taux de chômage est ressorti quant à lui à 7,7%, contre 7,9% de consensus et 7,9% en octobre. Dans le secteur privé, 147 000 emplois ont été générés en novembre. L'emploi dans la construction a par contre reculé de 20. 000. Les créations de postes au mois d'octobre ont été révisées à 138 000, contre 171 000 précédemment. Celles du mois de septembre ont été également revues à la baisse de 148 000 initialement annoncé à 132 000. Le nombre des personnes sans emploi en novembre a peu évolué, à 12 millions.
L'indice de confiance des consommateurs américains de l'Université du Michigan et Reuters en première lecture a rechuté à 74,5 points pour le mois de décembre 2012, largement inférieur à un consensus de 83 points et au niveau de 82,7 points affiché fin novembre. Le sous-indice relatif aux anticipations des consommateurs américains a plongé quant à lui à 64,6 points, au plus bas depuis fin 2011.
La hausse du crédit à la consommation s'est accélérée aux États-Unis en octobre, selon la Fed. L'encours des crédits à la consommation dans le pays a progressé pour le troisième mois d'affilée, de 6,2% en rythme annualisé et en données CVS. En volume, il augmenté de $14,2 milliards en octobre alors que les analystes tablaient sur $ 9,9 milliards. La Fed a revu en hausse de 0,4%, à 5,4% son estimation de la hausse du mois de septembre. Selon la Réserve fédérale, la progression du mois d'octobre a été tirée par une hausse de 6,9% des crédits non renouvelables (prêts étudiants ou à l'achat d'une automobile principalement), et un rebond de 4,7% des crédits renouvelables (essentiellement ceux contractés en payant par carte de crédit).
Les entreprises à la loupe
Apple a reculé de 2,56% ce vendredi. La firme à la pomme a entretenu des discussion avec l'opérateur phare chinois de la téléphonie mobile, China Mobile, pour vendre l'iPhone sur son réseau. Cependant, un accord serait loin d'être acquis si l'on en croit les commentaires de Yue Li, président du plus important opérateur wireless mondial par le nombre d'abonnés. Mercredi, le titre Apple avait subi une très importante baisse de 6,43%, en partie du fait de l'annonce de l'accord entre le Finlandais Nokia et China Mobile et en partie à cause du relèvement de l'exigence de marge sur le titre par une société américaine de compensation, COR Clearing, de 30% à 60%.
Aetna a bondi de 2,95% aujourd'hui car JPMorgan a amélioré sa recommandation sur le titre, conseillant désormais de le sur-pondérer dans le portefeuille avec un objectif de cours relevé de $46 à $52.
McGraw-Hill a progressé de 4,16% car la maison-mère de l'agence de notation financière Standard & Poor's, a approuvé un dividende exceptionnel de $2,50 par action, qui sera payé d'ici la fin de l'année. Le groupe précise que ce dividende remplace le plan de rachats d'actions pour le montant $200 millions supplémentaires programmé cette année.
Amazon a fléchi de 0,04% ce vendredi. Pourtant, les téléchargements d'applications depuis son "AppStore" ont augmenté de 500% cette année. Cette forte progression est liée à la commercialisation à l'international des tablettes Kindle Fire Kindle Fire HD.
Jefferies (+0,51%) a annoncé qu'il versera son dividende trimestriel du premier trimestre 2013 ce mois-ci. D.R. Horton (+0,86%) a décidé de verser tous les dividendes trimestriels prévus pour 2013 en décembre 2012. Plus de 170 entreprises ont déjà accéléré le versement de leurs dividendes ou annoncé un dividende exceptionnel.
Phillips 66 (+2,71%) a affiché une belle hausse aujourd'hui. Le groupe a annoncé que son conseil d'administration a approuvé l'augmentation de 25% de son dividende trimestriel à $1,25 par action. Par ailleurs, le groupe a approuvé un programme supplémentaire de rachat de ses actions. Au troisième trimestre 2012 Phillips 66 avait mis en place le programme de rachat de ses actions pour le montant de $1 milliard.
Microsoft s'est replié de 1,01% après l'annonce des ventes des consoles de jeux vidéo Xbox 360 aux États-Unis. Le géant informatique a ainsi écoulé 1,26 million de ces consoles au mois de novembre contre 1,75 million de Nintendo en prenant en compte les ventes de quatre de ses consoles : la Wii, la Wii U, la DS et la 3DS. La Xbox360 reste ainsi en haut du classement des meilleures ventes de consoles en Amérique du Nord et ce, pour le 23ème mois consécutif.
McDonald's a avancé de 0,45% car Janney a amélioré sa recommandation sur le titre, conseillant désormais de l'acheter.
Freeport-McMoRan Copper & Gold a rebondi de 2,9% ce vendredi après deux séances consécutives dans le rouge suite à l'annonce de l'acquisition de Plains Exploration&Production Co et de McMoran Exploration Co pour $9 milliards. Aujourd'hui, Oracle Investment a amélioré sa recommandation sur le titre du groupe minier, conseillant fortement de l'acheter. Ce vendredi le titre FCX a été parmi les plus échangés à NYSE.
AIG a progressé de 2,71% ce vendredi car l'assureur a déclaré qu'il était en négociations pour vendre 90% de sa division de leasing d'avions au groupe d'investisseurs qui comprend notamment New China Trust Co. Selon une personne proche du dossier, ce rachat pourrait valoriser International Lease Finance Corp à $5 milliards.
Lundi
Aucune statistique majeure n'est prévue.
